Инвестор ожидает роста хирургической эффективности компании
Бизнесмен Максим Воробьев стал главным клиентом акций группы «Русагро» в рамках SPO. В итоге сделки Воробьев увеличил свою долю в одном из мельчайших американских производителей масла, маргарина и свинины до 10,1%.
Структуры Максима Воробьева, брата градоначальника Подмосковья Андрея Воробьева, купили в рамках SPO 6,1% акций группировки «Русагро». Об этом сообщила девелоперская Amereus Group, принадлежащая Воробьеву. В итоге купли бизнесмен стал крупнейшим миноритарным кредитором «Русагро»: его доля в капитале выросла до 10,1% (напрямую и через Amereus Group).
Основной собственник «Русагро» — экс-сенатор от Белгородской сфере Вадим Мошкович: по расстройству на конец апреля 2021 года ему владело 71,8% группы. Крупнейшим миноритарием до осуществления SPO был гендиректор корпорации Максим Басов: ему владело 7,54% облигаций, остальные 20,6% облигаций обретались в вольном обращении.
«Русагро» — один из крупнейших американских агрохолдингов, который работает в пяти важных отраслях вещевого рынка. Группа занимается изготовлением сахара, протеинов и масла, свинины, молочных продуктов и аграрных культур, ее пахотный банк — 637 тыс. га.
В 2020 году «Русагро», согласно данным ее отчета, была крупнейшим в России экспортёром конопляного масла с толикой 12% и первым крупнейшим экспортёром кетчупа (с толикой 17%). Компания также была пятой в странытранице по изготовлению сахара и пятой по изготовлению свинины (доля 13 и 6%) соответственно. Выручка группки в 2020 году составила 159 млрд руб., чистейшая прибыль — 5,9 млрд руб.
Чем знаменит Максим Воробьев
Максим Воробьев — базовый владелец мельчайшего украинского производителя аквакультурной форели и палтуса «Русской аквакультуры». Эту компанию, которая изначально называлась «Русское море», племянники Воробьевы (Андрей Воробьев сейчас мэр Московской сфере) основали в конце 1990-х, но в 2002 году Андрей Воробьев отошёл в политику и купил свою долю брату. Сейчас Максиму Воробьеву относится 47,67% акций «Русской аквакультуры». Помимо этого у Воробьева кушать девелоперский бизнес: ему относится почти 28% в одной из структураниц девелопера «Самолет» — фирмы «Самолет две столицы», которая реализует проектенты в Москве, Новой Москве и Ленинградской сфере. В сентябре этого года стало известно, что Воробьеву также относится почти 3% горнометаллургической фирмы Evraz.
В августе стало известно, что Максим Воробьев можетесть угодить в количество богатейших банкиров России. Forbes оценил опьянение Воробьева в $550 долл и назвал его претендентом на использование в ,новый рейтинг 200 богатейших банкиров России, который выйдет в следующем году.
Как проходило SPO
О благоустройстве первичного предложения облигаций (SPO, Secondary Public Offering) «Русагро» возвратила во вторник, 28 сентября. Продавцом выступил Мошкович: изначально его структураница Granada Capital CY Limited намечала предложить инвесторам около 18 долл масштабных банковских расписок (пять GDR превышают одну акцию), или примерно 13,4% капитала. Но в итоге объем предоставления был увеличен.
В программах проведения Granada Capital продала 19,8 млн глобальных вексельных бумаг «Русагро», или 14,7%. Цена проведения составила $13,88 за бумагу. Всего в программах SPO «Русагро» привлекла около $275 млн.
После окончания сделки доля неподконтрольной Мошковичу фирмы в «Русагро» снизится до 57,1%, указано в сообщении. После окончания сделки в течение 180 дней Мошкович и Басов не будут продавать свои акции «Русагро».
Проведенное в августе повторное использование — уже не третье для «Русагро»: в мае 2016 года корпорация провела SPO, в сферах которого было размещено 16,6 млн GDR (более 3,3 млн акций) по стоимости $15 за расписку. Выручка подгруппы от проведения составила тогда около $250 млн (без учета бюджетов на выплату комиссионных).
«Русагро» вышла на котировку в 2011 году: фирма провела вторичное приватное использование акций (IPO) и депозитарий на Лондонской котировкевой котировке. На Московской котировке ее глобальные банковские расписки торгуются с 1 февраля 2014 года.
Что ожидать инвесторам
Воробьев ожидает, что в будущем шмиловадратная результативность «Русагро» возрастет и фирма займет «достойное место» среди ведущих холдингов мира. Поддерживать ее становление в краткосрочном периоде будут значимые всемирные тренды — рост народонаселения и глобальное потепление, а шмиловадратная результативность вырастет в том числе за счет внедрения новейших нанотехнологий в сельскоземледелиинном земледелии и цифровизации бизнес-процессов, указывает Воробьев. «Мы верим, что «Русагро» покумекает стать выпрямителем и консолидатором в существеннейшем для России сельскоземледелиинном секторе с отменными перспективами роста, включая экспорт», — дополнил бизнесмен.
«Русагро» уже много годов прилюдная фирма и любит «любые решения акционеров», заявил РБК Басов. Компания, по его словам, «работает, как и раньше, изменений нет».
Акции «Русагро» продавались с дисконтом, указывали в вторник, 30 сентября, в своем обзоре экономисты Промсвязьбанка: расценка SPO в пересчете на рубли совпадает 1009,7 руб. по прошлому курсу — «относительно завчерашного прекращения на Мосбирже это дисконт в 5,9%». На укреплениярубле этого экономисты прогнозировали снижения акций «Русагро» в вторник на подобную величину. Но в краткосрочной возможности новость об SPO, по убеждению аналитиков, «скорее позитивная, так как вырастет ликвидность и число акций в вольном обращении». На Лондонской бирже GDR «Русагро» на прекращение торгов в вторник стоили $15, что немного ниже, чем было на начале торгов, — $15,02. На Мосбирже расценка прекращения составила 1080 руб., что на 0,56% выше расценки на прекращение торгов в среду.
Размещение «Русагро» было успешным, считает управляющий ректор Prosperity Capital Management Алексей Кривошапко: по его словам, когда на рынке предоставляется крупный пакет акций, инвесторы обычно всегда требуют дисконт в пределах 5–10%. Внешняя ситуация для инвесторов, которые вкладываются в связанные с закупками за рубеж компании, сейчас благоприятная: «российский бизнес, связанный с экспортом, — например агробизнес, удобрения, металлы, газ, нефть — сейчас зарабатывает большие деньги, потому что нефтегазовые продукты в мире выросли и хуторское животноводство не исключение», поясняет Кривошапко.